擴(kuò)大金融高水平開放，支持上海國際金融中心建設(shè)

——中國人民銀行副行長、國家外匯局局長朱鶴新在第十五屆陸家嘴論壇上的主題演講

尊敬的陳吉寧書記、龔正市長、王江副主任、潘功勝行長、李云澤局長、吳清主席，各位來賓：

大家上午好！很高興參加本屆陸家嘴論壇。下面我結(jié)合外匯市場形勢，就“擴(kuò)大金融高水平開放，支持上海國際金融中心建設(shè)”，跟大家交流幾點(diǎn)想法。

今年以來，盡管外部環(huán)境復(fù)雜多變，我國外匯市場運(yùn)行仍表現(xiàn)出較強(qiáng)韌性。隨著美國通脹回落受阻，市場預(yù)計(jì)美聯(lián)儲降息的時點(diǎn)延后、幅度收窄。今年以來美元匯率、美債收益率總體反彈回升，全球外匯市場波動加大，非美貨幣普遍承壓，其中亞洲貨幣貶值加快，近期備受市場關(guān)注。我國外匯市場運(yùn)行面臨的外部挑戰(zhàn)增多，但再次經(jīng)受住考驗(yàn)，表現(xiàn)出相對較強(qiáng)的韌性。人民幣對主要貨幣匯率有升有貶，對一籃子貨幣穩(wěn)中有升，匯率預(yù)期更加平穩(wěn)；國際收支延續(xù)基本平衡，經(jīng)常賬戶保持合理規(guī)模順差，繼續(xù)發(fā)揮穩(wěn)定外匯市場的基本盤作用，境外投資者配置人民幣資產(chǎn)意愿總體向好；外匯儲備規(guī)模穩(wěn)定在3.2萬億美元以上。

未來，我國外匯市場有基礎(chǔ)有條件保持穩(wěn)健運(yùn)行，人民幣匯率將在合理均衡水平上保持基本穩(wěn)定。主要的支撐因素概括起來是“三個更加”：一是經(jīng)濟(jì)基本面更加堅(jiān)實(shí)。我國加快培育新質(zhì)生產(chǎn)力，推動高質(zhì)量發(fā)展，未來隨著宏觀政策加快落地顯效，經(jīng)濟(jì)持續(xù)回升向好的趨勢將進(jìn)一步增強(qiáng)。近期，國際貨幣基金組織把今年的中國經(jīng)濟(jì)增長預(yù)期上調(diào)至5%，顯示了對中國發(fā)展前景的信心。二是市場韌性更加明顯。我國企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展實(shí)力不斷增強(qiáng)，國際化運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)和競爭力持續(xù)提升，可以更好適應(yīng)外部環(huán)境變化；同時，我國外匯市場參與主體更加成熟，匯率避險(xiǎn)工具運(yùn)用更加廣泛，人民幣跨境使用占比穩(wěn)步提高，外匯市場交易保持理性有序。三是應(yīng)對經(jīng)驗(yàn)更加豐富。近年來，我國外匯市場成功應(yīng)對多輪次高強(qiáng)度的外部沖擊，積累了豐富的經(jīng)驗(yàn)。未來我們將繼續(xù)高度關(guān)注外部環(huán)境變化，進(jìn)一步充實(shí)用好政策工具箱，防范人民幣匯率超調(diào)和異?？缇迟Y金流動風(fēng)險(xiǎn)。

女士們，先生們！

強(qiáng)大的國際金融中心是金融強(qiáng)國的關(guān)鍵核心要素之一。黨中央對上海建成具有全球重要影響力的國際金融中心賦予重任。近年來，上海作為我國金融開放的樞紐門戶，積極為國家試制度、探新路、補(bǔ)短板，金融外匯領(lǐng)域一批首創(chuàng)性改革、引領(lǐng)性開放舉措在上海率先落地，上海國際金融中心競爭力和影響力明顯增強(qiáng)。

一是金融市場國際化水平顯著提升。經(jīng)過多年改革發(fā)展，上海金融市場發(fā)展格局日益完善，集聚各類全國性金融市場和金融基礎(chǔ)設(shè)施，股票、債券等市場規(guī)模位居世界前列，被納入多個主流國際指數(shù)。近年來，我們推進(jìn)銀行間和交易所債券市場對外開放，外資來華持債規(guī)模和投資活躍度持續(xù)提升。截至5月末，已有70多個國家和地區(qū)超過1100家機(jī)構(gòu)進(jìn)入我國銀行間債券市場，外資在我國債券市場的持債總規(guī)模達(dá)4.3萬億元，近5年年均增速近20%。

二是金融機(jī)構(gòu)和資本集聚效應(yīng)持續(xù)凸顯。隨著我國金融服務(wù)業(yè)對外開放步伐加快，眾多外資金融機(jī)構(gòu)紛紛落戶上海，上海已成為境內(nèi)外資金融機(jī)構(gòu)最集中的城市。我們支持上海率先開展合格境外有限合伙人（QFLP）外匯管理試點(diǎn)，吸引外資投向生物醫(yī)藥、信息技術(shù)等先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)。支持163家跨國公司在滬設(shè)立資金池，集中外債額度2300多億美元、境外放款額度700多億美元，企業(yè)全球資金管理效能不斷提升。

三是金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力大幅增強(qiáng)。近年來，上海積極支持構(gòu)建新發(fā)展格局，有力服務(wù)企業(yè)“引進(jìn)來”“走出去”。金融中心和科創(chuàng)中心聯(lián)動效應(yīng)日益增強(qiáng)，高新技術(shù)企業(yè)跨境融資便利化等一批外匯管理創(chuàng)新政策在上海先行先試。國際聯(lián)通交流持續(xù)擴(kuò)大，外籍來華人員外匯服務(wù)、外籍人才用匯更加便利，目前上海轄內(nèi)特許機(jī)構(gòu)可兌換幣種已達(dá)50種，涵蓋多數(shù)共建“一帶一路”國家，今年以來外籍來滬人員兌換外幣人數(shù)、筆數(shù)、金額均同比增長了4倍以上。企業(yè)匯率風(fēng)險(xiǎn)管理服務(wù)體系更加成熟，今年以來上海企業(yè)外匯套保比率達(dá)到35.7%，創(chuàng)歷史最高水平。

女士們，先生們！

當(dāng)前，世界經(jīng)濟(jì)發(fā)展仍然面臨許多挑戰(zhàn)。支持和服務(wù)好上海國際金融中心建設(shè)，以高水平開放促進(jìn)深層次改革、推動高質(zhì)量發(fā)展，既是金融部門落實(shí)黨中央精神的必然要求，也將為世界經(jīng)濟(jì)開放發(fā)展注入中國力量。我們將以更大的決心和力度，堅(jiān)定不移推動金融高水平開放，主動對接高標(biāo)準(zhǔn)國際經(jīng)貿(mào)規(guī)則，加大制度型開放力度，支持上海國際金融中心邁向更高能級，也希望上海的探索能夠?yàn)槿址e累更多經(jīng)驗(yàn)。

一是提升資本項(xiàng)目開放質(zhì)量，為吸引更多外資金融機(jī)構(gòu)和長期資本來華展業(yè)興業(yè)營造良好環(huán)境。加快推進(jìn)金融市場互聯(lián)互通，便利境外投資者參與境內(nèi)證券投資，我們正在修訂相關(guān)資金管理規(guī)定，進(jìn)一步簡化和完善合格境外機(jī)構(gòu)投資者（QFII/RQFII）資金管理，支持壯大耐心資本；支持境內(nèi)機(jī)構(gòu)開展跨境投資，近期已向53家合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者（QDII）發(fā)放額度合計(jì)22.7億美元，著力滿足居民境外投資合理需求。借鑒國際財(cái)資中心經(jīng)驗(yàn)，研究完善本外幣一體化資金池政策，支持跨國公司在滬設(shè)立全球或區(qū)域資金管理中心。立足全球資產(chǎn)管理中心建設(shè)，推進(jìn)股權(quán)投資基金跨境投資業(yè)務(wù)規(guī)范發(fā)展，支持中國外匯交易中心強(qiáng)化金融基礎(chǔ)設(shè)施功能和對外服務(wù)能力，支持上海高水平建設(shè)國際金融資產(chǎn)交易平臺。

二是提升貿(mào)易投資合作質(zhì)量和水平，加強(qiáng)對上海“五個中心”建設(shè)金融支持。圍繞做好金融“五篇大文章”強(qiáng)化外匯服務(wù)，促進(jìn)跨境貿(mào)易投資外匯便利化，增強(qiáng)經(jīng)營主體獲得外匯服務(wù)的便利度、滿足感，更好支持上海國際經(jīng)濟(jì)中心、國際航運(yùn)中心和國際貿(mào)易中心聯(lián)動建設(shè)。拓展科創(chuàng)企業(yè)跨境融資，更好服務(wù)跨境資本進(jìn)入退出科技企業(yè)全生命周期，支持上海建設(shè)具有全球影響力的科技創(chuàng)新中心。

三是充分發(fā)揮上海龍頭帶動作用，推進(jìn)更大區(qū)域范圍內(nèi)的高層次協(xié)同開放。鼓勵上海依托跨境貿(mào)易投資高水平開放試點(diǎn)、銀行外匯展業(yè)改革與盡職免責(zé)等政策，探索“越誠信、越便利”的外匯管理模式。有序?qū)⑸虾５母咚介_放政策復(fù)制推廣至長三角乃至全國范圍，支持長三角一體化發(fā)展取得更大突破，塑造更高水平開放型經(jīng)濟(jì)新優(yōu)勢。

四是統(tǒng)籌金融開放和安全，為上海金融資源集聚和輻射的連續(xù)性可持續(xù)性提供保障。提升開放監(jiān)管能力和風(fēng)險(xiǎn)防控能力，加強(qiáng)外匯市場“宏觀審慎+微觀監(jiān)管”兩位一體管理，深入?yún)⑴c國際金融協(xié)調(diào)合作和全球金融治理，防范風(fēng)險(xiǎn)跨區(qū)域、跨市場、跨境傳遞共振，推動高質(zhì)量發(fā)展和高水平安全良性互動。

女士們，先生們！

習(xí)近平總書記強(qiáng)調(diào)，上海建設(shè)國際金融中心目標(biāo)正確、步伐穩(wěn)健、前景光明。讓我們秉持開放合作理念，不斷開創(chuàng)上海國際金融中心建設(shè)新局面，共同為以金融高質(zhì)量發(fā)展推動世界經(jīng)濟(jì)增長作出更大貢獻(xiàn)。最后，預(yù)祝本次論壇取得圓滿成功！

謝謝！

來源：國家外匯管理局